泰国银行（Bot）理事会主席颂猜·素差蓬（Somchai Sujjapongse）呼吁对泰国金融体系进行全面结构性改革，认为银行法、监管实践和资本配置必须改变，以支持生产性企业并加强经济增长。
在一份回顾其近18个月任期的媒体公开信中，颂猜将停滞的法律变更、信贷受限和政策评估薄弱与金融体系服务实体经济更广泛的问题联系起来。他敦促泰国银行行长维泰·拉塔纳功（Vitai Ratanakorn）推进立法变更和更严格的银行监管，并与各部、贷款机构及其他监管机构合作。
推动更广泛的银行法审查
颂猜报告称，泰国银行理事会于2025年6月要求的法律审查仅提出修订《金融机构业务法》一个章节的方案。该审查还涵盖了《泰国银行法》和《货币法》。自2025年6月2日上任以来，颂猜一直主张使法律现代化，以适应金融科技并消除政策障碍。他的优先事项还包括提高效率、透明度、治理、更清晰的沟通、员工对实体经济和基层社区的了解，以及国际储备的健全管理。
颂猜批评了一项得出无需进行更广泛立法变更结论的内部审查。他描述有关政治压力的担忧反映了对议会制度的信心不足。颂猜认为，更广泛的审查应涉及财政部、法制委员会办公室、国家经济社会发展委员会办公室和相关利益攸关方，并向理事会提交赞成和反对修订的理由。
颂猜承认，他的主席职位并未赋予他在货币委员会、金融机构政策委员会和支付系统委员会内的政策制定权力，这些委员会均由行长主持。他的建议对这些委员会没有约束力。
研究发现有活力的中小企业难以获得银行信贷
颂猜引用的一项研究发现，在效率最高的30%企业中，只有约五分之一的小微企业（SME）获得了商业银行贷款，而大型企业的这一比例超过60%。该研究由普伊·翁帕功经济研究所（PIER）于2026年8月21日发布，结合了1999年至2024年的企业财务报表和泰国银行的贷款级别数据。在2024年的数据库中，约70万家企业中有超过80%没有记录商业银行贷款，尽管机构信贷占正式外部融资的一半以上。
颂猜强调，商业银行对小微企业的贷款已连续近17个季度收缩，他将此描述为东南亚国家联盟（东盟）内独特的现象。PIER发现，2025年超过75%的商业贷款流向约1.5万家大型企业。大约五分之二的大型企业贷款集中在25个主要企业集团（称为SiCorp，包含约1000家企业）。约11万家小微企业分享了约25%的总贷款。
在高效企业中，PIER发现小企业面临的利率约为7.8%，而大型企业为3.9%。2025年底的单独数据显示，小微企业的不良贷款率约为9.0%，而大型企业为1.3%。在考虑借款人风险和企业特征后，PIER的模型仍发现小型企业支付的利率高于预测水平，而大型企业低于预测水平。然而，该模型并未涵盖所有银行特定的成本或策略，因此仅凭未解释的差距不足以确立不公平定价。
PIER的更广泛分析显示，平均经济增长从2000-2007年的5.3%放缓至2010-2019年的3.7%，以及2021-2025年的2.4%。2013年至2024年间，PIER发现资产回报率从8.3%降至6.3%，尽管利润率从6.7%升至7.1%。每泰铢资产的收入从1.24泰铢降至0.88泰铢，制造业、传统和现代服务业以及房地产领域的资产利用率均减弱。
在PIER的分析中，现有企业内部效率下降是最大的负面贡献因素，其次是新进入者表现疲软。资本重新配置未能提高整体效率，而低效企业的退出带来的益处有限。
呼吁加强对银行放贷的审查
颂猜提议对拒绝率异常高的银行中被拒绝的小微企业申请进行随机检查。他指责泰国银行对贷款机构过分顺从，并敦促更多地使用现有的监管权力。
虽然承认小微企业存在信用风险、生产力低下和财务信息不足等问题，但颂猜质疑全面的行业排除、长期的评估和过多的条件是否也阻止了有生存能力的企业借款。他呼吁在保持信贷质量并保护存款人的同时，更好地评估企业产生现金的能力。
颂猜认为，银行利润并未充分转化为生产性融资，他将某些小微企业的定价描述为过度，并将对大型企业有利的利率视为一种补贴。银行偏好大型企业贷款、债券和股票也引起了颂猜的批评。他提议考虑对在泰国银行回购市场通过过剩流动性赚取收益的银行增加额外成本。
颂猜批评了”Your Data/开放数据”、数据局和小微企业信用门户的延误。他认为”小微企业信贷助推”和”小微企业安全+”计划是必要的，但其贷款总额无法证明更广泛的收缩已得到解决。颂猜提议，合作应涉及财政部、工业部、商务部、银行、专业金融机构、泰国信用担保公司、中小企业促进办公室、业务发展局、证券交易委员会和泰国证券交易所。
PIER的研究人员建议更好地利用信用记录、替代数据和经过验证的贸易信息；根据风险定价的政府或贸易伙伴担保；反映借款人风险的利率；更大的竞争和融资选择；以及监控可能掩盖金融脆弱性的异常低利率。
呼吁更清晰地提供政策结果证据
颂猜对维泰的总体表现给予及格评价，但质疑某些措施的有效性。他承认在维持稳定的同时更加关注增长、更清晰的沟通，以及针对债务、小微企业信贷和非法资金的定向响应。
尽管如此，颂猜仍敦促表现出更大的意愿去推动法律变更，解决银行的放贷做法，并优先处理泰国银行已有工具可以解决的问题。
颂猜质疑行长在2026年10月29日提出的数据。与1月相比，泰国银行报告称，其措施涵盖的现金提取金额下降了超过57%，相关实物黄金提取交易下降了超过85%。
颂猜询问低于报告门槛的交易是否通过拆分（即”结构化”）增加了。以前的反洗钱办公室案例证明存在结构化现象，但并未确立这些特定下降是由其引起的。高于报告门槛的交易下降并不能证明所有现金提取或非法资金减少了同等程度。泰国银行报告的黄金下降也需要澄清是衡量交易次数、重量还是价值。
颂猜承诺在完成两年主席任期后再次报告进展情况。
来源：Thansettakij, Bangkokbiznews, The Nation Editorial Team
